“煤降油穩氣增”是全球能源大勢

　　

石油地位難以撼動，中長期需求增長主要來自發展中國家。受交通和化工需求增長拉動，石油在全球一次能源結構中的地位在短期內很難被撼動。此外，全球化進程促進了國際商旅貿易的繁榮發展，航空、航運交通服務需求較快增長，目前還未看到被電氣化的可能性，其能耗增長將主要由石油滿足。從地區和國家維度看，經合組織國家的石油需求已在21世紀初達到峰值，之后受燃油效率提升和交通電氣化進程推動持續下行；非經合組織國家石油需求將平穩增長，主要受交通運輸、非能利用、建筑用油等驅動；中國有望用十年左右的時間超越美國成為世界第一大石油消費國，達峰時間和峰值規模將由人口峰值、汽車擁有量、燃油效率、交通電氣化等因素決定。

　　

近中期非常規油品開發異軍突起，遠期仍需歐佩克發揮基礎支撐。從地區和國家維度看，出于能源獨立的國家戰略考慮，及國際原油價格波動上升的預期帶動，美國投入大量資金從事頁巖油的勘探開發，其產量在未來十年有望強勁增長；拉美地區鹽下油亦有所增長；亞洲原油產量持續下滑，主要受資源稟賦影響。從占比看，非歐佩克國家占國際石油市場的份額在近中期有所增加；但2030年前后，隨著頁巖油產量增長的放緩及歐洲原油產量的萎縮，歐佩克國家得益于豐富的資源儲量及充裕的生產能力，將逐步奪回丟失掉的份額。

　　

亞洲需求增長與北美生產增加重塑國際原油貿易格局。中長期內，經合組織國家原油進口規模將穩步減少，一方面是由于歐洲需求平緩下降，另是由于北美生產持續增加；而包括中國、印度、東盟等發展中國家和日本、韓國等發達國家在內的亞洲對國際原油貿易格局的影響越來越大。從貿易流向看，中東、非洲仍將提供亞洲大部分的原油進口，而北美、中亞、東歐將積極加入到對亞洲市場份額的爭奪；北美在不斷減少從拉美、中東進口原油后，甚至開始向歐洲出口；歐洲進口市場的競爭十分激烈，呈現出中東、非洲、東歐、中亞、北美“群雄逐鹿”的局面。